janko66
moje mišljenje je da se Cermak sa vjerovnicima vec dogovorio da je ovo sad sve formalnost
i sam je rekao prije nego šta je potvrdio da bi preuzeo DIOKI grupu da mora razgovarat sa bankama i vjerovnicima
sjetite se koliko je trebalo dok je odlucio obavijestit javnost o preuzimanju
joka
cjenim tvoje misljenje.vec sam ga citirao prije.ne trebas nikoga uvjeravat.pozdrav
Čermak traži »skonto« od 70 posto
RIJEKA » Nad tvrtkom Dioki otvoren je postupak predstečajne nagodbe, priopćila je uprava te tvrtke putem Zagrebačke burze. Pozvani su svi vjerovnici da u roku od mjesec dana prijave svoje tražbine, a razlučni i izlučni vjerovnici da obavijeste Nagodbeno vijeće o svojim pravima, kako bi mogle biti utvrđene sve tražbine na prvom ročištu zakazanom za 23. travnja. Dioki je zahtjev za pokretanje postupka predstečajne nagodbe podnio krajem prosinca prošle godine , a krajem veljače postupak je pokrenut u drugoj članici Dioki grupe – Dina petrokemiji. Prvo riočište za Dinu zakazano je za 4. travnja. Ukupna dugovanja dviju tvrtki u većinskom vlasništvu Roberta Ježića prijavljena u prijedlozima za pokretanje predstečajne nagodbe iznose preko dvije milijarde kuna.
Unatoč tako visokim dugovima, tvrtka Crodux plin u vlasništvu umirovljenog generala Ivana Čermaka dostavila je upravi Diokija početkom ovog tjedna prijedlog mogućeg sudjelovanja u financijskom i operativnom restrukturiranju Diokija i Dine kroz postupak predsetčajne nagodbe, te stjecanje većinskog vlasničkog udjela u tim društvima. Ponuda Čermakove tvrtke jedina je slamka spasa za barem dio radnika i proizvodnje, a detalji se za sad skrivaju od javnosti. Ipak, iz dobro upućenih izvora saznaje se da Čermak dobavljačima-vjerovnicima nudi otpis oko 70 posto potraživanja, uz rok otplate preostalog dijela duga od pet do šest godina.
Potvrdu takve informacije pokušali smo dobiti od Čermaka, no naš je upit ostao bez ikakvog odgovora, iako je on već u svom obraćanju javnosti u ponedjeljak kazao da će koristiti zakonske okvire za otpis ili diskont potraživanja. Ništa raspoloženiji za razgovor na tu temu nisu bili ni u upravi Diokija, no neslužbeno se iz krugova bliskih upravi može čuti da su Čermakovi uvjeti bolji od izgleda vjerovnika da naplate svoja potraživanja kroz stečajni postupak. (M. Gl., J. Ma.)
Tako nešto je bilo za očekivati čim je on donio svoj plan restruktuiranja, a već je u postojećem bilo dosta otpisa. Za pretpostavit je da su se glavni vjerovnici (ili bar dio njih) složili s obzirom da je imao pregovore prije nego je predao svoj plan.
Činjenica je da će svi bolje proći tako nego kroz stečaj, ali opet – 70 posto je dosta. Moguće da će tu još mjesecima biti nadmudrivanja i sve što ide uz to.
Uglavnom moglo bi biti svega pa samim time još ovakvih valova gdje će se moći surfati
Prema zadnjem stanju BV je -14 kn ,sada vjerovatno i minus dvadest/-20/ tj_ispd nule.
Zatim dokapitalizacija tj.dijela pretvaranje vjerovničkih potraživanja u
temeljni kapital.Prema planu predstećajne nagodbe to bi bilo nešto preko 30
mil novih dionica ukupno preko 34 mil.
Tu je već veliki pušing.
Nakon toga u igru ulazi Čermak i ulazi u vlasništvo.Njega ne interesira Dioki grupa već Diki d.o.o . KRK i i DINA Žitnjak.I naravno da bi trebao ući uz dokapitalizaciju i preuzimanje minimalno 50% vlasništva u ta dva društva.
Dioki d.d.gubi vlasništvo na ta dva društva i ide na maksimalno na 50%.
Dakle,vjerovnici puše,logično,država u najvećem postotku jer je zainteresirana za nastavak proizvodnje ,a i željna je dobrog rješenja u Diokiju u predizborno vrieme.
Vjerovnici,a naročito banke se vjerovatno neće odricati založnih prava,pa će se nastojati naplatiti,a to će sigurno napraviti ako mogu naplatiti više od 30% svojih potraživanja jer im Čermak nudi 70% otpisa.
Ostali vjerovnici će vjerovatno pristati na otpis svoje imovine,ako smatraju da je bolje 30% nego ništa.Čermak ulazi da zaradi i tu zaradu će prepustiti dioničarima DIKIJA d.d.Malo morgen.Urazumite se,svi puše pa će pušiti i najveći krivac za ovakvo stanje a to je RJ kao najveći dioničar.Sukrivci su i ostali sadašnji dioničati,naravno formalno pravno.I financijski kroz pad cijene dionice.
Zašto bi vam Čermak dao više od simbolićnih 1% vlasnioštva na KRKU i Žitnjaku..Pa on je biznismen,a ne doibrotvor.
DiOKI će vjerovatno nastaviti poslovanje sa novim vlasnicima ,a dioničari vjerovatno gubitkom najvećeg dijela sadašnje imovine MCAP.Vjerovnici će spušiti 70%,a vi ćete oploditi kapital kao dioničari.Budite razumni i tutanj.
Naravno da psihološko_tehnički faktor djeluje,Radio Mileva,masonska loža špekulativnog kapitala,medijska kampanja,pa cijena može i up.Kratkoročno da.
Fundamentalno i ekonomski,dugoročno, siguran veliki pušing.
U DIOKiju samo krv,znoj i suze!
Prema zadnjem stanju BV je -14 kn ,sada vjerovatno i minus dvadest/-20/ tj_ispd nule.
Gubitak Društva iz financijskih aktivnosti u navedenom razdoblju iznosi 580,27 milijuna kuna,od čega je najveći dio u iznosu 523,90 milijuna kuna odnosi i posljedica je vrijednosnog usklađenja udjela u povezanom društvu DINA-Petrokemija d.d.
Nema to nikakve veze s tim što ti kažeš – mogli su toi neučiniti i onda bi imao 130 kuna po dionici no ništa se fundamentalno ne bi promjenilo.
I dalje se čeka da se riješi predstečajna nagodba kojom bi se banke namirile iz neoperativne imovine ili da Čermak koji je zainteresiran da sudjeluje uđe u postupak te da se prekine postupak predstečajne nagodbe.
Ja osobno sam i za jednu i drugu opciju no čini mi se da se u predstečajnoj ože pobijati HEP a i još neki dugovi pa bi to bilo bolje za dioničare.
Također u predstečajnoj se moraju i ostale imovine procjeniti posebice koncesija.
Prema postojećem prijedlogu, ako se ne varam jer nisam dugo gledao, vjerovnicima se ništa ne bi diskontiralo, već bi im se sve pretvorilo u dionice. Ako Čermak predlaže da se otpiše 70%, a ostatak vjerojatno pretvori u dionice, to je već nešto bolje.
Razlučni vjerovnici mogu aktivirati svoja prava, pa se naplatiti u nekretninama, Čermaku je to izvrsno ako u DIOK ne ulazi zbog nekretnina, već zbog biznisa.
Hoće li se dioničari na postoječim cijenama obogatiti ili ne, ja i dalje mislim da će biti b) neće se obogatiti.
No, kako je Čermak poslovni brend, ne ulazeći u priču o prvotnoj akumulaciji njegova kapitala, DIOK bi mogao postati zanimljiv NAKON provedene ps nagodbe.
DIOKI je i sada zanimljiv jakim igračima ,stoga treba očekivat pozitivni razvoj situacije.
No, kako je Čermak poslovni brend, ne ulazeći u priču o prvotnoj akumulaciji njegova kapitala, DIOK bi mogao postati zanimljiv NAKON provedene ps nagodbe.
to je točno, samo što kad prođe predstečajna nagodba i DIOKI postane svima zanimljiv cijena mu neće biti 17-20 kn, nego 40-50 kn!
No, kako je Čermak poslovni brend, ne ulazeći u priču o prvotnoj akumulaciji njegova kapitala, DIOK bi mogao postati zanimljiv NAKON provedene ps nagodbe.
to je točno, samo što kad prođe predstečajna nagodba i DIOKI postane svima zanimljiv cijena mu neće biti 17-20 kn, nego 40-50 kn!
[/quo
Dani odluke su sve bliži . Ne zadnji dan, nego , ..
No, kako je Čermak poslovni brend, ne ulazeći u priču o prvotnoj akumulaciji njegova kapitala, DIOK bi mogao postati zanimljiv NAKON provedene ps nagodbe.
to je točno, samo što kad prođe predstečajna nagodba i DIOKI postane svima zanimljiv cijena mu neće biti 17-20 kn, nego 40-50 kn!
[/quote]
Ja vam sada mogu odgovoriti da će DIOK nakon predstečajne nagodbe biti 10 kuna, i imat ću jednaku, ako ne i mnogo utemeljeniju analizu od vas, ali ne treba spamati.
DIOK je u ovom trenutku zanimljiv samo najvećim avanturistima, a koliko će dionica biti nakon eventualne ps nagodbe, za sada je totalna nepoznanica.
Vi možete, ako imate vremena, uzeti postojeći plan financijskog restrukturiranja, diskontirati potraživanja države i dobavljača 70%, provjeriti koje banke imaju koje hipoteke, dakle kojima je u interesu aktivirati založna prava (Hypo), a kojima pretvoriti potraživanja u dionice (ili zatražiti drukčiji režim naplate svojih potraživanja), pa temeljem takvih podataka izračunati koliko bi moglo biti novih dionica (jer nominala sasvim sigurno ide na deset kuna), pa nakon svega izračunati book, P/E i ostale fundamente.
Ali nekako mi se čini da bi vam to predstavljalo previše posla? Jednostavnije je ovako lupati, nije li? [emo_smijeh]
@nizzo
mislim da je previše 40-50 kn, realnije je očekivati cijenu od 30-tak kuna,
koja bi se trebala formirati po pozitivnom završetku .