Našicecement, najvrijedniji dio Nexe Grupe, ipak bi mogao ići na bubanj. To je sukus novog plana restrukturiranja koji je taj slavonski industrijski koncern podnio u sklopu svoje predstečajne nagodbe.

Prodaja Našicecementa već dugo je glavni zahtjev kompanijinih vjerovnika, koji se nadaju da će na taj način zatvoriti barem dio od 2,9 milijardi kuna potraživanja koja imaju prema Nexeu. Uprava Nexe Grupe, kao i većinski vlasnik Ivan Ergović, dugo su se tom zahtjevu protivili, no čini se kako su sad ipak ublažili stav šprema prodaji cementnog biznisa. Njihov novi prijedlog je to da se u prodaju Našicecementa krene nakon dokapitalizacije Nexe Grupe od 150 milijuna kuna koju bi trebao izvršiti financijski ulagač. Ako se Našicecemnt proda u roku od dvije godine, od dobivenog novca bi se trebali namiriti vjerovnici koji drže hipoteku nad tom tvrtkom, Nexe Grupa zadržala bi 250 milijuna kuna, a ostalo bi pripalo vlasnicima Nexeovih obveznica. Ukoliko prodaja ne uspije u tome roku, kompanija bi obvezničarima priznala dug od 350 milijuna kuna koji bi otplatila kroz rok od 8 godina. Za vlasnike obveznica to bi značilo otpis oko 60 posto potraživanja.

Utoliko, zasad je teško predvidjeti hoće li najnoviji plan Nexea biti prihvatljiv vjerovnicima.  Planovi restrukturiranja Nexe Grupe i Našicecementa predviđaju prethodni otpis svih dospjelih kamata i naknada, kao i namiru hipotekarnih vjerovnika iz prodaje u cjelokupnom iznosu preostale glavnice. Ostali vjerovnici, odnosno tijela državne Uprave i dobavljači, isplatit će se u 70-postotnom iznosu preostale glavnice.Strateški investitor, koji bi trebao postati i većinski vlasnik Nexe Grupe unosom ukupno 150 milijuna kuna svježeg kapitala- od toga bi se trebalo unijeti 50 milijuna kuna kao kapital u Nexe Grupu, te dodatnih 100 milijuna kuna kredita Našicecementu od strane konzorcija financiiskih ulagatelja.  

Dobiveni novac će se iskoristiti za tekuću likvidnost i nužna kapitalna ulaganja. Navedeni ulagači bi također preuzeli i vodeću ulogu u procesu restrukturiranja. Kao jedna od mjera financijskog restrukturiranja je p rezimanje duga društva Nexe grupa d.d. prema Adrisu, koji ima založno pravo na imovini Našicecement d.d a potražuje 105,8 milijuna kuna. Našicecement u sklopu operativnog restrukturiranja preuzimaju tri ovisna društva Nexe grupe iz djelatnosti proizvodnje betona (Nexe Beton d.o.o. Našice, Nexe Beton d.o.o. Novi Sad, AB Put d.o.o. Sarajevo). Zauzvrat, Našicecement  preuzimaju obveze Nexe grupe prema Adrisu za primljeni kredit, uz tri godine grace perioda i sedam godina otplate uz kamatnu stopu od četiri posto  temeljem upisanog založnog prava na imovini Društva.

Novi plan restrukturiranja Našicecementa sastavljen je nakon što je 20. lipnja 2013. u Fini održano ročište za glasovanje o izmijenjenom Planu financijskog restrukturiranja od 11. lipnja – s obzirom da su za prihvaćanje tog plana glasovali vjerovnici čije tražbine ne prelaze polovinu vrijednosti utvrđenih tražbina unutar svake grupe, odnosno dvije trećine svih utvrđenih potraživanja, predloženi plan nije prihvaćen, te je Nagodbeno vijeće pozvalo vjerovnike da predlože izmjenu plana, što je sada i učinjeno.

Gubi vlasništvo

Ergović pada na 24 posto

Otvoreno pitanje u sklapanju predstečajne nagodbe Nexe Grupe dosad je bila i buduća pozicija većinskog vlasnika i čelnog čovjeka tvrtke Ivana Ergovića. Iako su se od pojedinih vjerovnika neslužbeno mogla čuti i mišljenja kako neće prihvatiti ostanak Ergovića u vlasničkoj strukturi tvrtke, čini se kako bi on ipak mogao i dalje biti jedan od većih dioničara Nexea. Prema najnovijem prijedlogu nagodbe Ergović će zadržati 24 posto vlasništva u Nexe Grupi, no taj udjel neće mu omogućiti da utječe na operativno funkcioniranje kompanije. Ostaje za vidjeti hoće li Nexeovi vjerovnici pristati na takav prijedlog.

• Pročitajte izmijenjeni plan financijskog restrukturiranja Nexe grupe